Program dan Tamu
Perbincangan Bloomberg Podcasts dalam Odd Lots bersama Alexander “Alty” Altmann, kepala strategi taktis ekuitas global Barclays, dipandu oleh Tracy Alloway dan Joe Weisenthal. Judul asli bahasa Inggris: What Wall Street Really Thinks About the AI Trade Now | Odd Lots. Takarir mencakup seluruh episode (40:00); artikel ini merangkum bagian perbincangan Altmann.
Pokok Pandangan
(Berikut adalah parafrasa dari maksud asli tamu; tautan cap waktu mengarah ke bagian yang sesuai dalam video asli.)
- Pandangan konsensus terhadap prospek AI masih bahwa “kereta ini sedang melaju dan tidak akan berhenti”: jika berbagai kelompok investor di Amerika Serikat, Eropa, dan Asia dijadikan sampel dan dipaksa memilih antara optimistis atau pesimistis terhadap narasi AI, jawaban yang sangat dominan masih positif. Besarnya posisi dapat diperdebatkan, tetapi itulah pandangan secara keseluruhan. 2:25
- Jika dibandingkan dengan grafik siklus gelembung, pasar saat ini berada dalam “fase penyangkalan”: ia tidak akan mengatakan bahwa gelembung sudah pecah, tetapi jika dua narasi disejajarkan — di satu sisi ada yang mengatakan gelembung sudah pecah, di sisi lain semua orang masih sangat optimistis — narasi kedua merupakan ciri fase penyangkalan. 3:20
- Pandangan bahwa AI tidak terpengaruh oleh suku bunga tinggi telah terbukti salah: ia juga pernah menganggap AI kebal terhadap suku bunga tinggi, tetapi jelas kenyataannya tidak demikian. Suku bunga tetap menjadi variabel yang harus dihadapi narasi AI. 9:41
- Hal pertama yang dapat menggoyahkan keyakinan optimistis terhadap AI adalah pengetatan belanja modal oleh sebuah perusahaan hiperskala: ketika ditanya apa yang akan menakuti investor dan melemahkan keyakinan optimistis mereka terhadap AI, itulah jawaban yang langsung terlontar darinya. Dalam perjalanan ke studio, seorang klien juga bertanya apakah ia akan mempertanyakan apakah hal itu benar-benar akan terjadi. 25:39
Latar Belakang dan Penjelasan
Takarir mencakup seluruh episode (40:00); artikel ini merangkum bagian perbincangan Altmann. Pandangan dan cap waktu dalam artikel diparafrasakan berdasarkan takarir asli; setiap cap waktu menandai awal segmen yang memuat pernyataan terkait. Nama tamu mengikuti deskripsi program: Alexander Altmann.