Yapay zekâ uygulamaları hızla yaygınlaşıyor, işlem kapasitesi siparişleri 2028 yılına uzanıyor: teknoloji hisselerindeki toparlanmanın destekleri ve sınırları
Cailian Press derlemesi, kurumsal yapay zekânın finans, denetim ve imalat alanlarında kullanılmaya başlandığını, AWS kapasitesindeki sıkışıklığın ise işlem gücü tedarik zincirinin görünümüne ilişkin olumlu değerlendirmeyi desteklediğini gösteriyor. Ancak yerli tedarikçilerin ne ölçüde fayda sağlayacağı belirli ürünlere ve teslimatlara bağlı; piyasadaki artan hacimli toparlanmaya yeni zirveye ulaşan şirket sayısındaki düşüş de eşlik etti.
Yapay zekâ uygulamalarının hayata geçirilmesi ve bulut kapasitesindeki sıkışıklık, teknoloji sektörünün görünümüne ilişkin olumlu değerlendirmeyi birlikte destekliyor. Ancak sektör talebi, tedarikçilerin sonuçları ve hisse fiyatlarındaki toparlanma arasındaki bağlantı için somut ürün teslimatları ve sürekli sermaye desteği gerekiyor.
Kurumsal yapay zekâ hangi iş süreçlerinde kullanılmaya başlandı?
Materyalde sıralanan uygulamalar belirli iş süreçlerine girmiş durumda. Jiuqi Software’in Nüwa Tiangong yapay zekâ platformu, mali varlık verilerinin yönetişimi, varlıkların yeniden tahsisi ve paylaşımı, akıllı muhasebe kayıtları ile kurumsal denetim ve inceleme, alttaki katmanlara kadar şeffaf gözetim ve rapor verilerinin yönetişimi ve analizi için kullanılıyor. Bağlantı noktaları finansal veriler ve inceleme süreçleri.
DigiwinSoft ise ERP, MES ve PLM aracılığıyla işletmelerin iş verilerini birbirine bağlıyor; ardından AIoT ve Nengyu Technology aracılığıyla fiziksel ekipmanı bağlayarak dijital ve akıllı altyapıdan akıllı ajanlara ve akıllı fabrika yapay zekâsına uzanan bir ürün mimarisi oluşturuyor. Şirketin iş mantığı, kurumsal verileri ekipmanlarla ilişkilendirerek yapay zekânın üretim süreçlerine girmesi için temel sağlamak.
AWS kapasitesindeki sıkışıklık işlem gücü tedarik zincirine nasıl yansıyor?
Materyalde aktarılan basın haberlerine göre Amazon CEO’su, AWS bulut bilişim kapasitesinin 2027 sonuna kadar büyük ölçüde tükendiğini ve çok sayıda siparişin 2028 yılına uzandığını söyledi. Bu süre, orta vadeli talep değerlendirmesine temel oluştururken talepteki genişlemenin arz kapasitesiyle sınırlandığını da gösteriyor.
CICC analisti Chen Hao, güçlü yapay zekâ talebi ve kısıtlı arzdan oluşan temel koşulların değişmediğini ve henüz talepte yavaşlama işareti görülmediğini düşünüyor. Yurt içi sermaye harcamalarıyla Kuzey Amerika arasındaki büyük farkı dikkate alarak, yurt içi yapay zekâ işlem gücü talebinin en az önümüzdeki iki yıl boyunca yüksek kalmasını bekliyor. Ona göre yurt içi yatırımların genişlemeyi sürdürmesi, yerli iletişim ve elektronik sektöründeki yapay zekâ zincirinde faaliyet gösteren şirketlerin işlerini ve sonuçlarını destekleyecek.
Tedarikçiler düzeyinde, Zhitong Technology’nin MPO dâhil optik iletişim ürünleri seri üretime geçmiş ve üretim hatları tam kapasiteyle çalışıyor; bu, materyalde üretim tarafına ilişkin nispeten somut bir kanıt. Demingli’nin depolama ürünleri veri merkezleri, iletişim ve diğer alanlarda kullanılıyor; ancak burada verilen bilgi uygulama kapsamını gösteriyor ve tam kapasite üretimle aynı operasyonel sinyal olarak değerlendirilemez.
Teknoloji hisselerinin artan hacimle toparlanmasına ilişkin iyimserliği hangi veriler sınırlıyor?
23 Ekim tarihinde piyasa işlem hacmi önceki işlem gününe göre 427,6 milyar yuan arttı; işlem tutarı 1 milyar yuanı aşan şirketlerin sayısı 101 artarak 397 oldu. Bunlar arasında çip, robotik ve yapay zekâ temalarında sırasıyla 169, 126 ve 103 şirket bulunuyordu; sayılar sırasıyla 44, 42 ve 33 arttı. Bu durum işlem faaliyetinin teknoloji büyüme hisselerinde yoğunlaştığını gösteriyor; bu temalardaki şirket sayıları doğrudan toplanmamalı.
Buna karşılık fiyatların önceki zirveleri aşmasının kapsamı aynı anda genişlemedi: bir yıllık zirveye ulaşan şirket sayısı önceki işlem gününe göre 2 azalarak 12 oldu; tüm zamanların zirvesine ulaşan şirket sayısı ise yalnızca 2 idi. İşlem faaliyetindeki canlanma ile yeni zirve sayısındaki daralma aynı anda gerçekleşti; bu da toparlanmaya katılımın genişlemesine daha fazla şirketin önceki zirvelerini aşmasının eşlik etmediğini gösteriyor.
Materyalde ayrıca toparlanma sırasında sermayenin sektörler arasında hızlı biçimde el değiştirdiği ve piyasanın hâlâ dalgalanma ve pozisyon mücadelesi aşamasında olduğu belirtiliyor. Bu nedenle sektörün orta vadeli görünümü ile kısa vadeli piyasa hareketinin sürdürülebilirliği ayrı ayrı değerlendirilmeli; ikinci konuda özellikle izlenmesi gereken nokta, öncü sektörlerde işlem hacminin artmaya devam edip edemeyeceği.
