Mengapa pembelian bengkel menjadi rebutan?

  • Tinjauan telefon Bernstein menerima jawapan daripada 105 bengkel yang berpangkalan di AS. Sampel meliputi pelbagai saiz, wilayah dan keupayaan perkhidmatan, serta mengecualikan kedai tayar dan bengkel pembaikan kaca kereta.
  • Secara purata, terdapat kira-kira 4.4 pengedar alat ganti kereta berhampiran bengkel responden, hampir sama dengan kira-kira 4.0 dalam tinjauan 2012; kira-kira 20% responden mempunyai sekurang-kurangnya 6 pengedar berhampiran. Bernstein berpendapat keupayaan penghantaran untuk memenuhi keperluan bengkel dan jumlah kenderaan dalam penggunaan yang stabil menjadikan landskap pembekal agak stabil dalam jangka panjang.
  • Turutan pilihan berkait langsung dengan hasil: pembekal pilihan utama menerima secara purata kira-kira 65% daripada nilai pembelian alat ganti bengkel, manakala pilihan kedua kira-kira 20%, menjadikan jumlah kedua-duanya kira-kira 85%. Tahap kepekatan ini hampir sama dengan 2012.

Siapa yang bersaing untuk menjadi pembekal pilihan utama?

  • Dalam kalangan bengkel yang menjawab soalan mengenai pembekal pilihan utama, 37% memilih O'Reilly, manakala AutoZone dan NAPA masing-masing memperoleh 22% dan 15%. AutoZone mempunyai kira-kira 10% lebih banyak kedai di AS berbanding NAPA, tetapi bahagian jualan NAPA kepada pelanggan profesional seperti bengkel adalah kira-kira tiga kali ganda bahagian AutoZone.
  • Jika hanya melihat pasaran yang mempunyai cawangan O'Reilly, kadar pilihan utamanya ialah 42%, lebih tinggi daripada 15% dalam tinjauan 2012; kadar pilihan kedua ialah 30%, berbanding 26% pada 2012. Kedua-dua tinjauan menggunakan sampel yang berbeza.
  • Hubungan pelanggan juga boleh berubah: hampir enam daripada sepuluh responden yang menyatakan tempoh hubungan telah bekerjasama dengan pembekal pilihan utama mereka selama lebih 15 tahun, tetapi tinjauan mendapati hubungan yang lebih baharu menerima bahagian pembelian yang lebih tinggi, khususnya di AutoZone dan O'Reilly.

Bagaimana bengkel memilih pembekal?

  • Pembekal pilihan utama perlu mempunyai alat ganti, membuat penghantaran dengan cepat, serta menyediakan perkhidmatan pelanggan dan membina hubungan; harga juga kadangkala diambil kira. Pelanggan O'Reilly yang ditinjau amat mementingkan hubungan dan bekalan alat ganti, manakala pelanggan AutoZone lebih mementingkan kelajuan penghantaran dan bekalan alat ganti.
  • Pilihan kedua lebih menyerupai saluran penambahan stok: bengkel terutama melihat ketersediaan alat ganti, diikuti masa penghantaran dan harga, manakala kepentingan hubungan menurun dengan ketara.
  • Sebab pembekal tidak dimasukkan dalam senarai pilihan utama juga berbeza: AutoZone dan O'Reilly sering terjejas oleh liputan atau hubungan yang tidak mencukupi; Advance Auto Parts dan NAPA pula lebih kerap dipengaruhi oleh harga dan keupayaan penghantaran. Sesetengah bengkel menggunakan platform pembelian agregat dan juga lebih sukar membezakan dengan jelas antara pilihan pertama dan kedua.

Bagaimana kenderaan elektrik dan kerumitan pembaikan mengubah permintaan?

  • Penembusan kenderaan elektrik mungkin mengecilkan pasaran yang boleh dilayani oleh peruncit alat ganti kereta, tetapi tinjauan menunjukkan banyak bengkel bebas kecil kini hampir tidak mempunyai perniagaan pembaikan kenderaan elektrik. Purata wajaran bahagian kenderaan elektrik dalam perniagaan pembaikan bengkel responden ialah 1.8%.
  • Kebanyakan responden berpendapat pembaikan semakin rumit. Bernstein berpendapat kerumitan alat ganti akan menaikkan kos pembaikan dan penyelenggaraan melebihi kenaikan akibat inflasi asas, lalu membentuk pemangkin struktur yang cukup untuk mengimbangi risiko kenderaan elektrik.
  • Bernstein menaikkan andaian pertumbuhan nilai transaksi purata dalam jualan kedai sama O'Reilly sebanyak 0.5 mata peratusan dan menaikkan ramalan pendapatan sesaham bagi tahun fiskal 2026 dan 2027 masing-masing sebanyak 0.01 dolar kepada 3.27 dolar dan 3.61 dolar. Harga sasaran dikekalkan pada 94 dolar dengan penarafan seiring pasaran. Firma itu memberi AutoZone penarafan mengatasi pasaran.