2030 sonrasında veri merkezi ağlarının büyümesini ne sürdürecek?

  • Goldman Sachs’ın düzenlediği uzman görüşmesinde 650 Group, veri merkezi ağı pazarının 2030–2035 döneminde yıllık bileşik %29 büyüyeceğini öngördü. En büyük katkının, yapay zekâ kümeleri içindeki sıkı bağlantıları ifade eden scale-up’tan gelmesi bekleniyor. Bu kapsam scale-out’u, veri merkezleri arasında genişlemeyi, yapay zekâ dışı ağları ve üçüncü taraf optik modülleri içeriyor; ortak paketlenmiş optiği (CPO) kapsamıyor.
  • 650 Group, AMD Helios rafları için Ethernet scale-up anahtarları alanına ilk giren HPE ve Celestica’nın bilgi işlem ekipmanı deneyimlerinden yararlanabileceğini düşünüyor. Ancak teknoloji olgunlaştıkça ve çözümler daha fazla ayrıştırıldıkça katılımcı sayısı artacak, ilk girenlerin konumu rekabetle karşılaşacak.
  • Büyüme scale-up ile de sınırlı değil: 650 Group, ön uç ağları ve scale-out Ethernet anahtarlarına yönelik talebin yüksek çift haneli yüzdesel büyümeyi sürdüreceğini öngörüyor.

Veri merkezleri arasındaki bağlantılar neden başka bir büyüme alanı olacak?

  • Elektrik, arazi ve yerleşke tasarımına ilişkin kısıtlar, yapay zekâ fabrikalarının birden fazla binaya dağıtılmasını gerektiriyor. GPU kümeleri fiziksel olarak ayrı veri merkezlerine yayıldığında, bu kümelerin birbirine bağlanması kendi başına yeni ekipman talebi yaratıyor.
  • 650 Group, yapay zekâ veri merkezi ara bağlantı pazarının 2025 yılında yaklaşık 500 milyon dolardan 2030 yılında 37 milyar dolara çıkacağını ve yıllık bileşik %144 büyüyeceğini öngörüyor. Aynı dönemde yapay zekâ dışı pazarın 9 milyar dolardan 21 milyar dolara çıkması ve yıllık bileşik %19 büyümesi bekleniyor. İki talep türünde kullanılan ekipman ve tedarikçiler genel olarak benzer; bu nedenle mevcut üreticilerin yapay zekâdan kaynaklanan ek talebi karşılamak için bir giriş noktası bulunuyor.

Geleneksel sunucu tahmini neden yükseltildi, fiyat artışı ve ek talep nasıl rol oynuyor?

  • 650 Group, 2026–2030 dönemi için geleneksel sunucu pazarı tahminini önceki tahminine göre yılda ortalama yaklaşık %52 yükseltti; fiyatlar ve yeni talep bu artışın etkenleri arasında. Mevcut fiyat artışı esas olarak yükselen bellek maliyetlerinin yansıtılmasından kaynaklanıyor; sunucu başına çekirdek sayısının 20–30 seviyesinden 200 üzerine çıkması da yapılandırma yoğunluğunu artırdı.
  • Grubun sonraki değerlendirmesine göre şirketler daha yüksek yoğunluk ve performans karşılığında daha yüksek fiyatları kabul edecek; aynı zamanda yapay zekâ ajanlarının uygulama katmanıyla etkileşime girmesi gerektiğinden ek CPU sunucusu talebi oluşacak. 650 Group, sunucu adetlerinin artacağını, çekirdek sayısının ise daha hızlı büyüyeceğini öngörüyor.
  • Müşteri iş yükleri talebin gücünü belirliyor: çıkarım hizmeti sağlayıcılarının CPU ihtiyacı daha belirginken eğitim veya GPU kiralamaya odaklanan yeni bulut sağlayıcılarının talebi daha düşük. 650 Group, ikinci grubun pazarında markalı ve white-box sunucuların orta vadeli paylarının genel olarak istikrarlı kalacağını, ancak teknik kapasitesi daha güçlü müşterilerin kademeli olarak white-box ürünlere yönelebileceğini öngörüyor.

Açık ağ standartları markalı ekipman üreticilerinin değerini azaltacak mı?

  • Meta IcePack gibi açık ağ altyapısı çözümlerine rağmen 650 Group, önde gelen markalı üreticilerin hiper ölçekli ve yeni bulut müşterileri için değer yaratabileceğini düşünüyor: karmaşık kurulum deneyimi, donanım yetkinlikleri ve farklılaştırılmış çipler Cisco ve HPE gibi şirketlerin rekabet temelini oluşturuyor. Bu şirketlerin yarar sağlama gerekçesi, yalnızca ağ pazarının genişlemesine değil, bu somut yetkinliklere dayanıyor.

Kurumsal yerleşke ağlarına yönelik kısa vadeli olumlu etkenleri doğrudan ileriye taşımak neden zor?

  • Son dönemdeki talep, yapay zekâ güvenlik tehditleri için ayrılan ek bütçelerden, Wi-Fi 7 yükseltmelerinden ve 2020 öncesi ekipmanların destek süresi sona erdikten sonra yenilenmesinden kaynaklanıyor. Wi-Fi 7 çok gigabitli, daha yüksek güçlü anahtarlar gerektiriyor; nesnelerin interneti ve endüstriyel ekipmanlar bağlantı noktası talebini artırarak PC ve telefon bağlantılarındaki büyümenin yavaşlamasını dengeleyebilir.
  • 2027 ve sonrası için 650 Group daha temkinli: demografik eğilimler ilk ve ortaöğretim müşterilerinin talebini düşürüyor; Huawei düşük fiyatlı ürünlerle Avrupa’daki payını artırarak Cisco ve HPE’nin satış fiyatları üzerinde baskı oluşturuyor; Ubiquiti ise genişlettiği ürün portföyüyle daha üst pazara ilerliyor. Yenileme talebindeki büyüme ile üreticilerin fiyatları üzerindeki baskı aynı anda gerçekleşebilir.