Bernstein: Đơn thuốc GLP-1 hằng tuần tại Mỹ phục hồi, cạnh tranh thuốc uống tăng tốc

Đơn thuốc hằng tuần phục hồi, xu hướng tăng trưởng mạnh đến đâu?

Trong tuần kết thúc vào ngày 23 tháng 10, tổng số đơn thuốc GLP-1 tại Mỹ tăng 77,3 nghìn so với tuần trước lên 2,89 triệu đơn, tương ứng 2,7%; cả sáu thương hiệu chính đều tăng theo tuần, trong đó Zepbound đóng góp mức tăng lớn nhất với 33,8 nghìn đơn.
Dữ liệu bốn tuần ít biến động hơn cho thấy tăng trưởng chậm lại: tổng đơn thuốc semaglutide, tirzepatide và orforglipron tăng 0,9% so với bốn tuần trước đó, thấp hơn mức 1,6% trước đây; tăng trưởng so với cùng kỳ theo kỳ bốn tuần liên tiếp giảm từ 37,7% xuống 37,0%.

Trong tổng đơn thuốc mang thương hiệu của ba hoạt chất trên, thị phần của Lilly trong tuần tăng 0.07 điểm phần trăm so với tuần trước lên 64,1%. Thị phần tăng của Zepbound và Foundayo bù đắp cho mức giảm của Mounjaro.
Tổng đơn thuốc Zepbound tăng 4,2% so với tuần trước lên 839,1 nghìn đơn, mức tăng chủ yếu đến từ lọ thuốc và KwikPen, lần lượt tăng 16,7 nghìn và 14,4 nghìn đơn. Bernstein lưu ý KwikPen là một trong các dạng bào chế được cung cấp theo chương trình chi trả điều trị béo phì của Medicare, và số đơn mới của sản phẩm này tăng rõ rệt sau khi chương trình chi trả bắt đầu từ ngày 1 tháng 7.
Dù tổng đơn thuốc Mounjaro tăng 1,3% so với tuần trước lên 877,9 nghìn đơn, thị phần lại giảm 0.46 điểm phần trăm xuống 31,6%; tăng trưởng so với cùng kỳ theo kỳ bốn tuần liên tiếp cũng giảm từ 31,1% xuống 29,6%.

Trong tuần thứ 29 kể từ khi ra mắt, tổng đơn thuốc Foundayo tăng 8,8% so với tuần trước lên 63,1 nghìn đơn; trong tuần thứ 42 kể từ khi ra mắt, Wegovy Pill tăng 5,7% lên 183 nghìn đơn.
Đơn thuốc mới cho thương hiệu đo lường những bệnh nhân chưa sử dụng thương hiệu đó trong 12 tháng qua, bao gồm cả người lần đầu dùng thuốc cùng nhóm và người chuyển sang hoặc dùng thêm thuốc. Trong tuần, số đơn này của Foundayo tăng 4,8% lên 20,2 nghìn đơn, còn Wegovy Pill tăng 9,2% lên 34,1 nghìn đơn.
Trong tổng số đơn thuốc mới cho thương hiệu của hai thuốc giảm cân đường uống, thị phần Foundayo giảm 0.96 điểm phần trăm so với tuần trước xuống 37,2%, còn Wegovy Pill chiếm 62,8%. Thị phần tổng thể của Lilly trong đơn thuốc mới cho thương hiệu cũng giảm 0.24 điểm phần trăm xuống 58,6%, trái ngược với mức tăng thị phần trong tổng đơn thuốc.
Tỷ lệ đơn thuốc tiếp tục sử dụng trên tổng đơn thuốc Foundayo gần đây giảm xuống 67%, thấp hơn mức 72% của Wegovy Pill; Bernstein cho rằng điều này một phần phản ánh đơn thuốc mới cho thương hiệu tăng nhanh hơn, trong khi số lượng tuyệt đối đơn thuốc tiếp tục sử dụng vẫn tăng theo xu hướng.

Dựa trên thông tin từ buổi công bố kết quả kinh doanh của Lilly, Bernstein tiếp tục cho rằng GLP-1 đường uống có thể mở rộng thị trường. Công ty dự kiến việc quảng bá Foundayo cần vài tháng: đây là một phân tử hoàn toàn mới, cần tăng cường đào tạo bác sĩ, và quảng cáo trực tiếp đến người tiêu dùng chỉ có thể triển khai toàn diện khi việc đào tạo bác sĩ đã đủ đầy.
Dữ liệu đơn thuốc IQVIA có độ bao phủ khác nhau đối với hai thuốc uống. Nhóm quan hệ nhà đầu tư của Lilly cho biết tỷ lệ ghi nhận tổng thể của Foundayo hiện khoảng 90%; Novo Nordisk cho biết tỷ lệ ghi nhận của Wegovy Pill đến nay chỉ khoảng 50%. Do đó, cần tính đến khác biệt về độ bao phủ này khi so sánh số đơn thuốc IQVIA của hai loại thuốc.