Điểm chínhCác chỉ tiêu rủi ro của Huaxia Bank cải thiện đồng thời với việc tăng trích lập dự phòng, còn mức giảm biên lãi ròng cũng thu hẹp đáng kể; dựa trên đó, Minsheng Securities theo dõi khả năng phục hồi kết quả kinh doanh sau khi rủi ro được xử lý, nhưng việc tăng trích lập dự phòng vẫn thể hiện ở mức tổn thất do suy giảm giá trị tín dụng trong kỳ hiện tại cao hơn.
Các chỉ tiêu rủi ro cải thiện, vì sao trích lập dự phòng vẫn tăng?
- Tính đến cuối quý III năm 2026, tỷ lệ nợ xấu của Huaxia Bank là 1,50%, giảm 5 điểm cơ bản so với đầu năm và không đổi so với cuối nửa đầu năm; tỷ lệ cho vay cần chú ý là 2,60%, giảm khoảng 4 điểm cơ bản so với cuối nửa đầu năm. Cả hai chỉ tiêu đều giảm so với đầu năm, cho thấy rủi ro tồn đọng tiếp tục được xử lý.
- Tổn thất do suy giảm giá trị tín dụng trong ba quý đầu năm 2026 đạt 33,963 tỷ nhân dân tệ, tăng 86,64% so với cùng kỳ; tỷ lệ bao phủ dự phòng vào cuối quý III là 144,21%, tăng 0.91 điểm phần trăm so với đầu năm. Báo cáo xem mức trích lập tổn thất cao hơn là một phần trong việc xử lý rủi ro tồn đọng và tích lũy vùng đệm an toàn cho sự phục hồi kết quả kinh doanh tiếp theo.
Đà giảm biên lãi ròng thu hẹp, nền tảng ổn định đến từ đâu?
- Biên lãi ròng của Huaxia Bank trong ba quý đầu năm 2026 là 1,58%, chỉ giảm 1 điểm cơ bản so với nửa đầu năm, với mức giảm chậm lại rõ rệt. Báo cáo nêu việc lợi ích chi phí ở phía nguồn vốn tiếp tục được hiện thực hóa là yếu tố hỗ trợ: tỷ lệ chi phí của các khoản nợ phải trả chịu lãi giảm xuống 1,49%, củng cố nền tảng để ổn định biên lãi ròng.
Tăng trưởng quy mô có thể nâng đỡ nền tảng hoạt động không?
- Tính đến cuối quý III năm 2026, tiền gửi và cho vay của Huaxia Bank lần lượt tăng 10,61% và 12,28% so với cùng kỳ; báo cáo cho biết tốc độ tăng trưởng tiền gửi và cho vay của ngân hàng vẫn thuộc nhóm dẫn đầu trong các ngân hàng cổ phần. Tăng trưởng hai chữ số tạo nên một phần nền tảng hoạt động và, cùng với việc xử lý rủi ro và cải thiện biên lãi ròng, là cơ sở để Minsheng Securities quan tâm đến sự phục hồi kết quả kinh doanh tiếp theo.
