Aumenta la oferta de vídeo en primera persona y bajan los precios, pero los datos de teleoperación tienen una mayor tasa de aprovechamiento y su recopilación está limitada por los equipos y la capacidad. Nomura considera que el valor a corto plazo se concentra más en la validación e integración de datos y en la recopilación de datos de contacto.
Zheshang Securities es optimista respecto a la demanda de recopilación de datos para entrenar robots y a las empresas de la cadena industrial que ya cuentan con pedidos; Huatai Securities observa mejoras en los negocios de leche líquida y leche en polvo de Yili, pero señala que el aumento de la carga fiscal redujo su margen neto en los tres primeros trimestres.
La demanda de datos para la IA incorporada impulsa los servicios de recopilación, mientras que la IA en dispositivos está limitada por el tamaño de los modelos y el ancho de banda de la memoria. Las valoraciones institucionales sobre los lácteos y sobre las farmacias y la medicina tradicional china se centran, respectivamente, en la mejora cíclica y el posicionamiento defensivo.
Los modelos de vanguardia están mejorando la capacidad de los robots para adaptarse a nuevas tareas, pero la percepción de alta precisión, el control en tiempo real y la recopilación de datos siguen limitando su comercialización. Goldman Sachs considera que la ventaja competitiva de los robots dependerá cada vez más de la integración del hardware y el software, mientras que la sensórica y la recopilación de datos en las etapas iniciales de la cadena podrían beneficiarse antes.
Agibot ha presentado un motor de datos para el preentrenamiento de robots. Las pruebas muestran que puede multiplicar por más de 40 los datos de entrenamiento efectivos. Huayuan Securities considera que las barreras competitivas de los proveedores de datos se extenderán desde la recopilación hasta la conversión de acciones y la infraestructura de entrenamiento.
Guosheng Securities ve con optimismo la demanda de recopilación de datos de IMU generada por el entrenamiento de robots, mientras Changjiang Securities se centra en las ventajas de costes de las siderúrgicas; se intensifica la competencia por el punto de acceso a la IA en los dispositivos y la reducción de costes de producción audiovisual desplaza el valor hacia la propiedad intelectual y la distribución.
Industrial Securities considera que aún existe una brecha entre la producción en masa de robots humanoides y la madurez de la inteligencia incorporada, y que los datos de entornos reales podrían convertirse en un recurso escaso para lograr avances en la IA física. La estimación de la cadena industrial de un mercado de recopilación de datos superior a 60 mil millones de yuanes depende de dos supuestos: el tamaño del mercado de hardware robótico en 2030 y la proporción de los costes correspondiente a la recopilación de datos.
