Ikuti perkembangan semikonduktor, infrastruktur komputasi, dan siklus industri teknologi.
Arista untuk pertama kalinya memperkirakan pertumbuhan pendapatan 38%–40% pada 2027, di atas perkiraan UBS sebelumnya sebesar 25%. Jaringan AI dan jaringan kampus menjadi pendorong utama, tetapi pendapatan tangguhan tidak berubah dibandingkan kuartal sebelumnya, dan biaya chip serta memori juga menghadapi tekanan kenaikan.
AMD memperkirakan pertumbuhan pendapatan CPU server melampaui 100% pada 2027, naik dari perkiraan sebelumnya yang lebih dari 70%. UBS menilai fleksibilitas pasokan membantu memenuhi permintaan, tetapi kenaikan porsi GPU dan berlanjutnya pengurangan persediaan di kanal PC masih memengaruhi komposisi bisnis.
Peningkatan margin pengantaran dan berbaliknya layanan keuangan menjadi untung mendorong EBITDA yang disesuaikan Grab pada kuartal ketiga melampaui konsensus pasar sebesar 23%; perusahaan menaikkan panduan setahun penuh 2026 menjadi 790 juta–800 juta dolar AS.
Pendapatan dan margin Arista pada kuartal ketiga melampaui ekspektasi Morgan Stanley, dan perusahaan memperkirakan pertumbuhan pendapatan 38%–40% pada 2027. Morgan Stanley optimistis terhadap ekspansi jaringan AI dan bisnis kampus, sambil mencermati komitmen pembelian, margin kotor, serta permintaan perusahaan yang dimajukan.
Pendapatan pusat data AMD pada kuartal ketiga hampir dua kali lipat secara tahunan, dan perusahaan menaikkan perkiraan pertumbuhan CPU server untuk 2027; Morgan Stanley menaikkan proyeksi laba dan target harga, sambil mencermati biaya waran pelanggan AI serta valuasi yang lebih tinggi.
Morgan Stanley menilai penumpukan persediaan akibat pembelian lebih awal dalam tiga kuartal pertama dapat memperdalam koreksi kuartal keempat, sementara diversifikasi bisnis dan kemampuan mengelola rantai pasok akan membedakan kinerja produsen; bank tersebut juga menurunkan peringkat dan proyeksi laba Elan.
Komitmen telah diperoleh untuk pembiayaan sewa kapasitas komputasi Anthropic selama lima tahun. Selain penjualan peralatan, Broadcom akan menerima biaya, tetapi diperkirakan menanggung tambahan dukungan kontinjensi dengan puncak sebesar 43 miliar dolar.
Suochen Technology membentuk dua lini produk, perangkat lunak industri “Tiangong” dan AI fisik “Kaiwu”, serta berpartisipasi dalam pembangunan bersama sebuah basis eksperimen dengan menyediakan perangkat lunak simulasi dan rangkaian alat pendukung.
Soochow Securities optimistis terhadap permintaan pengukuran elektronik yang didorong AI; Huaxi Securities memperkirakan Jingyi Equipment mendapat manfaat dari ekspansi kapasitas memori, sementara pompa vakum barunya sedang menjalani validasi di lini produksi.
Qualcomm akan memamerkan secara terbuka prototipe perangkat 6G yang telah mengikuti pengujian teknologi bersama mitra industri di Tiongkok. Tim industri komunikasi Shanghai Securities menilai belanja modal operator berpotensi meningkat setelah 2027 seiring semakin jelasnya standar dan jalur implementasi.
Pesanan semikonduktor dalam genggaman hampir naik dua kali lipat secara tahunan dan kini mencakup hampir tujuh per sepuluh dari total pesanan dalam genggaman Jingce Electronic; sebagian peralatan proses canggih telah dikirim dan diterima, sementara produk substrat kaca dan pengujian tahap akhir masih berada pada tahap komersialisasi yang berbeda.
Hasil pemilu Texas memicu kekhawatiran pasar tentang perlambatan pembangunan pusat data, sehingga saham semikonduktor turun, sementara raksasa cloud yang memiliki kapasitas tersambung listrik menjadi incaran. Alasan untuk optimistis juga menghadapi kendala kenaikan biaya jaringan listrik dan konstruksi.
Persetujuan beban listrik besar di Texas telah ditangguhkan, dan hasil pemilu semakin menambah kekhawatiran pasar akan perlambatan pembangunan pusat data. Pergerakan penyedia cloud, perusahaan cip, dan perusahaan cloud baru berbeda pada perdagangan awal. Laporan keuangan AMD dan Arista juga menunjukkan permintaan tetap kuat, tetapi laba dan arus kas menghadapi tekanan.
Kerugian industri masih berlanjut, sementara harga di rantai pasokan menunjukkan tanda-tanda stabil dan pulih; margin kotor Aiko Solar pada kuartal ketiga naik 4.9 poin persentase dari kuartal sebelumnya.
Zheshang Securities menilai Fusai Technology dapat menerapkan proses cetak injeksi komponen otomotif dan pengalaman pengiriman ke luar negeri pada bisnis robotika. Perusahaan masih perlu membawa nomor komponen dalam pipeline ke produksi massal, sementara bisnis robotikanya masih dalam tahap awal.
BrainCo sedang mengembangkan perangkat wearable yang menggunakan stimulasi listrik otak untuk menekan nafsu makan; kebijakan industri dan proyeksi komersialisasi memberikan konteks bagi antarmuka otak-komputer, sementara Leidike dan Sanbo Brain Hospital masing-masing memasuki bidang ini melalui investasi ekuitas dan penelitian bersama.
Aplikasi AI mulai memasuki operasi inti perusahaan, sekaligus menghadirkan permukaan serangan baru. Gartner memperkirakan pasar keamanan AI global mencapai 4,783 miliar dolar pada 2027, dengan keamanan aplikasi sebagai kategori belanja terbesar.
Dalam tiga kuartal pertama 2026, kapasitas pesanan penyimpanan energi luar negeri yang diungkap oleh perusahaan China meningkat setiap kuartal; skala instalasi domestik yang telah beroperasi juga terus bertambah. Orient Securities menilai jaringan dan merek global dapat membantu perusahaan terdepan di bidang penyimpanan energi memperoleh manfaat dari pertumbuhan permintaan.
Pendapatan Intel pada kuartal ketiga 2026 sedikit di bawah konsensus pasar, sementara laba per saham disesuaikan melampaui ekspektasi. Manajemen memperkirakan kelemahan PC berlanjut setidaknya hingga paruh pertama 2027, dan panduan pendapatan kuartal keempat berada di bawah konsensus.
Pertumbuhan pengiriman kapasitas hard disk nearline Seagate pada kuartal pertama tahun fiskal 2027 lebih rendah dari perkiraan Wells Fargo, tetapi panduan pendapatan kuartal berikutnya melampaui perkiraan sebelumnya dari bank tersebut dan pasar. Wells Fargo menaikkan proyeksi laba sekaligus memangkas target harga dari 865 dolar menjadi 820 dolar.
