Morgan Stanley menganggarkan kos input barangan keperluan pengguna Eropah akan meningkat kira-kira 2% pada 2027, dengan andaian harga spot tidak berubah serta mengambil kira jeda perolehan dan lindung nilai. Kos produk penjagaan diri dan isi rumah akan meningkat 5.2%, manakala kos makanan akan turun 2.6%.
Morgan Stanley menjangka perniagaan kapal pesiar Disney mencatat pendapatan kira-kira 5.1 bilion dolar pada tahun fiskal 2027 dan optimis terhadap ruang keuntungan daripada pengurangan kos; permintaan di taman tema Asia dan pelaburan semula dalam penstriman pula mengimbangi sebahagian pertumbuhan.
Perniagaan pewangi dan perisa serta rasa memacu pertumbuhan jualan setara pada suku ketiga, tetapi kelemahan perniagaan kesihatan dan biosains, peningkatan perbelanjaan dan aliran tunai yang bertukar negatif menunjukkan jangkaan keuntungan suku keempat yang berhati-hati di sebalik peningkatan panduan setahun penuh.
Margin penghantaran yang lebih tinggi dan peralihan perkhidmatan kewangan kepada keuntungan mendorong EBITDA terlaras Grab bagi suku ketiga mengatasi konsensus pasaran sebanyak 23%; syarikat menaikkan panduan setahun penuh 2026 kepada 790 juta–800 juta dolar AS.
Hasil dan margin Arista bagi suku ketiga melebihi jangkaan Morgan Stanley, dan syarikat menjangkakan hasil meningkat 38%–40% pada 2027. Morgan Stanley optimis terhadap pengembangan rangkaian AI dan perniagaan kampus, sambil memantau komitmen pembelian, margin kasar dan permintaan perusahaan yang dibawa ke hadapan.
Pendapatan pusat data AMD bagi suku ketiga hampir dua kali ganda berbanding tahun sebelumnya, dan syarikat itu menaikkan jangkaan pertumbuhan CPU pelayan bagi 2027; Morgan Stanley menaikkan unjuran pendapatan dan harga sasaran, sambil memberi perhatian kepada kos waran pelanggan AI dan penilaian yang lebih tinggi.
Morgan Stanley berpendapat pengumpulan inventori akibat pembelian awal dalam tiga suku pertama boleh memperdalam pembetulan suku keempat, manakala kepelbagaian perniagaan dan keupayaan pengurusan rantaian bekalan akan membezakan prestasi pengeluar; bank itu turut menurunkan penarafan dan ramalan pendapatan Elan.
BofA menjangkakan hasil Apple bagi suku berakhir Disember 2026 jauh di bawah konsensus pasaran, sementara kenaikan kos memori turut akan menekan margin kasar; bank itu menurunkan ramalan jualan iPhone setahun penuh, namun mengekalkan penarafan beli.
Komitmen telah diperoleh untuk pembiayaan pajakan kapasiti pengkomputeran Anthropic selama lima tahun. Selain jualan peralatan, Broadcom akan menerima yuran, tetapi dijangka menanggung sokongan luar jangka tambahan pada puncak sebanyak 43 bilion dolar.
Cuaca dan penggunaan elektrik runcit mendorong pendapatan suku ketiga Entergy melebihi jangkaan; syarikat menaikkan sedikit perbelanjaan modal sehingga 2030, sementara permintaan pusat data kekal sebagai potensi tambahan.
Pembelian oleh bank pusat dan ETF emas pulih pada suku ketiga, tetapi harga emas yang tinggi menekan penggunaan barang kemas; senarai projek lombong tembaga AS berkembang, dengan kebanyakan bekalan baharu hanya muncul selepas 2030, sementara kapasiti peleburan masih menjadi hambatan.
Laporan ini meneliti tumpuan pasaran berkaitan pilihan raya pertengahan penggal AS, permintaan emas dan penghasilan kandungan AI, sambil menjejaki kenaikan harga semikonduktor kuasa serta pesanan substrat indium fosfida.
Pada 4 November, Indeks SSE STAR 50 meningkat hampir 10%, manakala nilai dagangan di bursa Shanghai dan Shenzhen bertambah sebanyak 334.3 bilion yuan berbanding hari dagangan sebelumnya. Dalam kalangan saham dalam senarai pendedahan dagangan dengan pembelian bersih institusi melebihi sepuluh juta yuan, Quectel dan Piotech berada antara yang teratas, namun institusi mencatat jualan bersih bagi beberapa saham semikonduktor yang kukuh dalam tempoh yang sama.
Suochen Technology telah membentuk dua barisan produk, perisian industri “Tiangong” dan AI fizikal “Kaiwu”, serta menyertai pembinaan bersama sebuah pangkalan eksperimen dengan menyediakan perisian simulasi dan rantaian alat sokongan.
Soochow Securities optimistik terhadap permintaan pengukuran elektronik yang didorong AI; Huaxi Securities menjangka Jingyi Equipment mendapat manfaat daripada pengembangan kapasiti memori, sementara pam vakum baharunya menjalani pengesahan di barisan pengeluaran.
Qualcomm akan mempamerkan prototaip terminal 6G secara terbuka, sementara China Securities menjangkakan pembinaan rangkaian berskala besar bermula seawal 2029; lima jabatan kerajaan memajukan naik taraf infrastruktur bagi menjimatkan tenaga, dan saham pertumbuhan teknologi menerajui kenaikan pasaran saham A pada 4 November.
Pada 4 November, peningkatan volum dagangan ETF pasaran luas pada sebelah petang membantu menaikkan indeks dan saham teknologi secara umumnya mengukuh, tetapi saham yang didorong sentimen menunjukkan momentum tersendiri yang lemah. Cailian Press berpendapat putaran gaya masih memerlukan tempoh peralihan dan memantau sektor semikonduktor, robotik serta tenaga baharu.
Rancangan pagi Yahoo menyatakan bahawa pertumbuhan tahunan 97% dalam pendapatan pusat data AMD sepatutnya menjadi tajuk utama, tetapi tenggelam dalam liputan pilihan raya; seminggu sebelumnya, perniagaan pusat data Intel menunjukkan prestasi baik, namun harga sahamnya jatuh kira-kira satu perempat. Perbezaannya terletak pada panduan prospektif dan pesanan tertunggak.
Pengasas Eurodollar University, Jeff Snider, memberi amaran bahawa kitaran kredit telah berubah arah, penipuan kredit swasta dan kejutan tenaga sedang membawa kebimbangan ke pasaran kredit awam, dan ledakan AI pada asasnya ialah kisah hutang.
Ketua Ekonomi Ramp, Ara Kharazian, merujuk data yang meliputi 80 ribu syarikat dan perbelanjaan tahunan melebihi 275 bilion dolar untuk menunjukkan bahawa 1% syarikat menyumbang 80% perbelanjaan AI, manakala pengguna paling intensif sedang memperlahankan perbelanjaan mereka.
