Morgan Stanley, temel iş akışlarının, yeni yapay zekâ ürünlerinin ve federal hükümet talebinin üçüncü çeyrek performansını desteklediğini düşünüyor; ancak yatırımcıların takip ettiği cRPO büyüme eşiği şirketin öngörüsünün üzerine çıkmış durumda.
Morgan Stanley, açık ağırlıklı modellerin yükselişinin şirketlerin model seçeneklerini ve yapay zekâ kullanımının kapsamını genişleteceğini düşünüyor. Microsoft bu talebi Azure, Foundry, Fabric ve M365 aracılığıyla tüketime dayalı gelire dönüştürebilir; ancak çıkarım başına gelirin düşmesi ve brüt kâr marjı üzerindeki baskı da bu süreci etkiliyor.
Deckers’ın ikinci çeyrek geliri Bloomberg konsensüs beklentisinin altında kaldı; HOKA ve UGG’nin yıllık büyüme beklentileri de düşürüldü. Gümrük vergisi iadeleri marj ve hisse başına kâr beklentilerini yükseltti. Nomura, takip ettiği Çinli spor giyim şirketleri arasında Anta’yı tercih ediyor.
Görüşülen müşteriler genel olarak ABD teknoloji hisselerine iyimser bakıyor ve renminbi ile Güney Kore wonunun değer kazanacağını düşünüyor. Nomura ise ABD hisselerindeki bir düzeltmenin USD/JPY ve won üzerindeki etkisine karşı daha temkinli ve renminbinin vadeli kurların ima ettiğinden daha hızlı değer kazanabileceğini düşünüyor.
Müşteri trafiğindeki toparlanma ve aynı mağaza satışlarındaki büyümenin hızlanması gelirdeki toparlanmayı desteklerken, brüt kâr marjı ve satış gideri oranındaki iyileşme kârı Bloomberg konsensüs beklentisinin üzerine taşıdı; aynı dönemde net mağaza artışı önceki çeyreğe göre belirgin biçimde azaldı.
Fiyat artışlarının kademeli uygulanması ve ürün karmasındaki iyileşme brüt marjı yükseltti, ancak kur zararları ve yönetim giderleri ilk üç çeyrek kârının Nomura Orient’in beklentisinin biraz altında kalmasına yol açtı. Banka, 2026 yılı kâr tahminini düşürdü ve tavsiyesini Nötr’den Al’a yükseltti.
Üçüncü çeyrek geliri yıllık bazda hafifçe gerileyerek Bloomberg konsensüs beklentisinin altında kaldı; satış, diğer ve faiz giderlerindeki azalma, ana ortaklığa ait net kârın büyümesini sağladı. Nomura, alım tavsiyesini koruyor.
BofA, küresel veri merkezi harcamalarının 2026 yılında 1 trilyon dolara yaklaşmasını bekliyor; en büyük payı sunucular, ağ ve depolama alırken şebeke bağlantısı, elektrik temini ve dağıtımı ile soğutma talebi ekipman ve hizmet sağlayıcılarına yansıyor.
J.P. Morgan, takım tezgâhları ve yarı iletken yatırımlarının Tayvan’da otomasyonu desteklediğini düşünüyor, ancak Çinli otomobil üreticilerine ilişkin kâr beklentilerini düşürdü; şirket sonuçları da gelir artışı ile kâr kalitesindeki iyileşmenin her zaman paralel ilerlemediğini gösteriyor.
Newmont beklentileri aşan sonuçlar ve büyük ölçekli bir hisse geri alımıyla dönemi açtı. Bank of America, takip ettiği Kuzey Amerikalı değerli metal şirketlerinin üçüncü çeyrekte yine yaklaşık 6,1 milyar dolar serbest nakit akışı yaratmasını bekliyor; ancak üretim ve maliyet baskıları şirketlerin performansını ayrıştırıyor.
Kasım ayında Rusya-Ukrayna meselesine ilişkin görüşmeler ve Ukrayna’nın yeniden inşa ihtiyaçları geleceğe dönük temaları oluşturuyor; endüstriyel veri kaydına ilişkin ulusal standart 2027 yılında yürürlüğe girecek, robot görüşü, elektronik frenleme ve bazı şirketlerin üçüncü çeyrek sonuçlarında da yeni gelişmeler yaşanıyor.
27 Ekim tarihinde endeks yükselişle açılıp geriledi, kısa vadeli duyarlılık da öğleden sonra onunla birlikte düştü. Cailian Press, görüş ayrışmasının ertesi gün daha da artabileceğini öngörüyor; robotik sektörüne fon dönüşünün hızını ve fiziksel yapay zekâ ile silikon fotonik alanındaki şirketleri izliyor.
Pia Automation ile AgiBot arasındaki iş birliği, robot gövdesinin ortak geliştirilmesini, parça tedarikini ve montaj ile test hizmetlerini kapsıyor. İlk sikloidal tip redüktör prototipinin geliştirilmesi tamamlandı; endüstriyel yapay zekâ yazılımı ise henüz bağımsız gelir üretmedi.
Reik, altının son dönemde baskı altında olduğunu, ancak uzun vadeli boğa piyasasını destekleyen güçlerin daha kuvvetli olduğunu ve Fed'in bir sonraki adımının altındaki sonraki yükselişin katalizörü olabileceğini söylüyor.
Brown ve Batnick, Anthropic’in S-1’inin iyi haber olduğunu, ancak yapay zekâ yatırım temasının asıl büyük sınavının Amazon’un finansal sonuçları olduğunu söylüyor. On iki grafik, piyasanın görünen yüzünün altında gerçekte neler yaşandığını anlatıyor.
Peters, bazı yatırımcıların yapay zekâya ilişkin endişelerine karşı korunmak için tahvil piyasasını kullandığını, ara seçim sonuçlarının ise yapay zekâ altyapısının geliştirilme hızını değiştirebileceğini söylüyor.
Kaplan, Meta’nın 98 milyar dolar tutarındaki öz sermaye finansmanı ile SpaceX’in 40 milyar dolar tutarındaki borç anlaşmasının, teknoloji devlerinin yapay zekâ yatırımlarını sürdürmek için öz sermaye kullanmaya karar verdiğini gösterdiğini söylüyor. Temel soru, finansman penceresinin daha ne kadar süre açık kalabileceği.
Miran, Fed’in enflasyonla mücadelede bir hata türüne karşı dikkatli olması gerektiğini söylüyor: yalnızca tek aylık verilere odaklanmak yerine geçici enflasyona aşırı tepki verme riskine.
Galloway, Anthropic’in halka arzının çok sayıda risk barındırdığını söylüyor: Düzenlemeler, işlem gücünün maliyeti ve rakiplerin oluşturduğu tehditlerin her biri halka arzın görünümünü değiştirebilir.
Altman ve Magouyrk, Oracle AI World'de iş birliğinin genişletilmesini konuştu: ChatGPT ve Codex'i kurumsal uygulamalara taşımak ve veri tabanlarının kullanımını kolaylaştırmak.
