Ikuti perkembangan semikonduktor, infrastruktur komputasi, dan siklus industri teknologi.
Tangan bionik generasi baru Xiaomi dirancang berlandaskan manufaktur fleksibel di pabrik mobilnya dan menunjukkan kinerja genggaman yang lebih baik daripada generasi sebelumnya. Huachuang Securities menilai bahwa seiring parameter perangkat keras semakin seragam, data, algoritme, dan koordinasi tangan-mata akan menjadi hambatan persaingan yang lebih penting.
“Yuanshu” milik SDIC Intelligence telah terhubung ke perangkat beroda, berkaki empat, dan humanoid; perusahaan juga mengungkap perkembangan kemampuan pengolahan data robot dan produk keamanan AI.
Pendapatan kuartal ketiga naik 14% secara tahunan, sedangkan laba bersih naik 4%. Goldman Sachs memperkirakan proyek luar negeri dan produk koaksial akan mendorong bisnis kendaraan energi baru mengungguli industri pada 2027, sementara perusahaan memperkirakan pendapatan bisnis robotika AI terus meningkat.
Proyek inspeksi semikonduktor dan AI industri mendorong pendapatan kuartal ketiga OPT naik 46% secara tahunan; biaya tumbuh lebih lambat daripada pendapatan, sehingga laba operasi naik 122%. Goldman Sachs menaikkan target harga, tetapi mempertahankan peringkat Netral.
Pertumbuhan pendapatan Envicool meningkat pada kuartal ketiga 2026, tetapi laba bersih yang diatribusikan kepada pemegang saham hampir tidak berubah. Citi memperkirakan pertumbuhan kinerja kuartal keempat didorong oleh basis perbandingan yang rendah, sambil mengkhawatirkan persaingan dan biaya akan terus menekan margin.
Pendapatan Sinbon pada kuartal ketiga melampaui ekspektasi Citi dan konsensus Bloomberg, tetapi meningkatnya porsi perakitan kabinet bermargin kotor rendah serta kenaikan beban membuat laba operasi berada di bawah ekspektasi. Citi memperkirakan bisnis semikonduktor akan terus mendorong pertumbuhan pada 2027.
Citi memperkirakan Tencent mungkin meluncurkan versi resmi Hy4 pada konferensi yang berlangsung dari 29 Oktober hingga tanggal 30, serta memberikan pembaruan tentang WorkBuddy, platform agen perusahaan, dan ekspansi internasional bisnis cloud-nya. Agen perkantoran tersebut sudah memiliki basis pengguna, sementara Xiaowei masih dalam tahap uji coba.
Pada kuartal ketiga 2026, pendapatan Unimicron naik 23% dibandingkan kuartal sebelumnya. Meski margin kotor meningkat menjadi 28,8%, angka itu masih di bawah proyeksi JPMorgan. Bank tersebut memperkirakan perbaikan bauran produk substrat dan peningkatan tingkat yield AI HDI akan mendorong pemulihan margin kotor pada kuartal keempat, serta menaikkan proyeksi laba ke depan.
Bank of America memulai cakupan Accelevation dengan peringkat beli: pesanan produk modular dan pembangunan pusat data di AS mendukung pertumbuhan, tetapi biaya transisi, pelaksanaan ekspansi kapasitas, dan konsentrasi pelanggan membatasi realisasi laba.
Permintaan infrastruktur AI mendorong Celestica menaikkan prospek pertumbuhannya: perusahaan memperkirakan pendapatan 2027 mencapai 40 miliar dolar AS dan margin operasi yang disesuaikan naik menjadi 9%. Sementara itu, margin kotor turun pada kuartal terbaru dan panduan arus kas bebas 2026 diturunkan.
Setelah mengunjungi pameran TPCA, HSBC menemukan bahwa kain serat kaca, foil tembaga kelas atas, dan waktu pengiriman peralatan membatasi ekspansi kapasitas laminasi berlapis tembaga. Perusahaan di sepanjang rantai pasok umumnya berencana meneruskan kenaikan biaya, sementara daya serap pelanggan elektronik konsumen menjadi kendala utama.
Pendapatan dan laba bersih berulang yang diatribusikan kepada pemegang saham CVTE pada kuartal ketiga sama-sama melampaui perkiraan sebelumnya dari HSBC Qianhai Securities. Firma itu menaikkan proyeksi laba untuk tiga tahun mendatang, optimistis terhadap pertumbuhan komponen kontrol pintar sekaligus memantau ekspansi panel datar interaktif pintar di luar negeri.
Setelah melakukan riset di TPCA, BofA menilai peningkatan spesifikasi substrat dan hambatan teknologi menopang harga; meski kinerja inti kaca lebih unggul, produksi massal masih terkendala retakan dan keandalan.
Keterlambatan pesanan iPhone Duo menekan pendapatan dan margin kotor kuartal ketiga. BofA memperkirakan perbaikan secara kuartalan pada kuartal keempat, tetapi menurunkan proyeksi laba untuk tiga tahun ke depan karena nilai tukar, permintaan Android, dan biaya proyek baru.
Bank of America memperkirakan laba bersih Honghe Technology mencapai 3,736 miliar yuan pada 2027, 88% di atas konsensus pasar; kenaikan harga kain elektronik biasa mendorong laba jangka pendek, sementara peningkatan volume T-glass bergantung pada kemajuan ekspansi kapasitas.
JPMorgan memperkirakan pasar antarmuka pengujian chip komputasi berkinerja tinggi akan berkembang pesat dari 2026 hingga 2028, tetapi kemampuan pemasok mengubah permintaan menjadi laba bergantung pada kualifikasi, kapasitas, dan pangsa proyek. Bank tersebut memberikan peringkat Overweight untuk WinWay dan Neutral untuk MPI.
JPMorgan menyesuaikan target harga Kioxia setelah pemecahan satu saham menjadi tiga, dengan mempertahankan peringkat Overweight dan proyeksi labanya. Bank tersebut optimistis terhadap permintaan SSD enterprise, biaya rendah, dan skala ekonomi usaha patungan, sambil menyoroti risiko pasokan, permintaan, dan harga NAND.
Kenaikan harga laminasi berlapis tembaga kelas menengah dan bawah mempersempit keunggulan margin kotor produk kelas atas. J.P. Morgan memperkirakan harga produk M7 ke atas naik lebih dari 10% sebelum akhir 2026; sementara itu, proses produksi massal PTFE dan pasokan peralatan substrat tetap menjadi kendala utama.
Harga rata-rata panel TV LCD tidak berubah dibandingkan bulan sebelumnya pada Oktober, dan Omdia memperkirakan stabilitas berlanjut pada November. Produsen TV mengurangi pembelian panel berukuran kecil, tetapi peningkatan porsi ukuran besar berpotensi membatasi dampak pada total luas panel LCD.
JPMorgan menilai penyedia perangkat lunak administrasi pemerintah Tyler dan platform operasi armada Samsara mulai bertemu di bidang pengelolaan bus sekolah dan aset kota; saat ini, kedua perusahaan lebih mungkin menjadi pesaing satu sama lain daripada bersaing dengan sebagian besar pendatang baru AI.
